César Ventura Pizarro
El Gobierno anunció dos programas de financiamiento para las empresas en el país, cada uno con requisitos distintos; el Fondo de Apoyo Empresarial (FAE) Mype y el Plan Reactiva Perú. El primero, operativo hace tres semanas y el segundo, en etapa de desembolso. Ambos fondos están administrados por la Corporación Financiera de Desarrollo (Cofide) y canalizados a través de instituciones financieras.
Estos programas pretenden garantizar la cadena de pagos de las empresas para que cumplan sus obligaciones con proveedores, alquileres, deudas y otros pasivos. Ambas líneas de crédito pretenden llegar a todo el tejido empresarial peruano, conformado sobretodo por micro y pequeñas empresas, entre formales e informales. Sin embargo, hay diferencias sustanciales entre los dos productos en cuanto al acceso y las condiciones que proponen.
FAE-Mype
El más cercano a la mayor cantidad de empresas del país, es el FAE-Mype, pues está orientado a personas naturales con negocios y a micro y pequeñas empresas. No obstante, con S/ 800 millones de disponibilidad, es el que posee menos capital. Este es canalizado a través de microfinancieras, cajas municipales, cajas rurales, edpymes y algunos bancos.
Este fondo otorga la posibilidad de acceder a préstamos menores de S/ 90 mil y con plazos de pago de hasta 36 meses. Pueden acceder a este crédito las mypes y personas que tengan negocios con calificación crediticia normal.
En Arequipa las entidades que otorgan este crédito son Caja Arequipa, Caja Huancayo, Caja Piura, Caja Cusco, Caja Ica, Caja Tacna, Caja Sullana, Efectiva, Compartamos, Proempresa, Credinka, Confianza, Crediscotia, Caja Raíz, Caja Los Andes, Mibanco, Banco Pichincha, BBVA y BCP.
Estas entidades otorgarán un periodo de gracia de doce meses a los prestatarios, es decir la primera cuota se pagará a partir del séptimo mes. La tasa de interés que cobrarán será inferior a lo habitual, pero superior al 4%, debido a que Cofide transferirá el dinero a las financieras con un interés de 4% a 6%.
IMPORTANTE
En primer momento, las características del FAE-Mype eran menos favorables. Tuvo un patrimonio de S/ 300 millones y un periodo de gracia para el pago de los préstamos de solo seis meses. Esto fue corregido por el propio Gobierno.
Reactiva Perú
Este es el plan más ambicioso anunciado por el Gobierno, supera largamente al FAE-Mype, pues cuenta con un capital de 30 mil millones de soles, sin embargo, las condiciones para acceder a este fondo son mayores. Aún no esta disponible, pero será canalizado a través de bancos, excluyendo a microfinancieras y cajas.
Este fondo otorga la posibilidad de préstamos hasta de S/ 10 millones y un plazo máximo de pago de 36 meses. Aquí no podrán acceder las empresas que tengan deudas tributarias en condición de cobranza coactiva mayores a 1 UIT o que menos del 90% de sus operaciones crediticias tengan calificación de normal o con problemas potenciales. Tampoco aquellas vinculadas a entidades financieras o que adeudan reparaciones civiles al Estado por casos de corrupción.
Aquí, los bancos otorgarán un periodo de gracia de 12 meses, es decir la primera cuota se pagará después de un año. El interés será el más bajo del mercado, incluso menor a 5%. Para ello, el Banco Central de Reserva del Perú (BCRP) subastó una parte del capital disponible entre los bancos a través de cuatro fondos y logró tasas de entre 0.5% y 1.98%. Si bien las entidades financieras establecerán el interés final, este debe ser muy cercano al fijado por el BCRP.
El primer fondo será para préstamos menores a S/ 30 mil, el segundo para quienes requieran créditos de S/ 30 mil a S/ 300 mil, el tercero oscila de S/ 300 mil a S/ 5 millones y el cuarto se extenderá de S/ 5 millones a S/ 10 millones.
Este programa si bien está pensado para todas las empresas, posee fondos millonarios cuyo destino será la mediana y gran empresa que representa menos del 10% de las compañías del país. Al momento se dispusieron 4 mil millones de soles, de los cuales 3 mil 500 millones son para créditos mayores a S/ 300 mil, montos muy alejados a los que solicitaría un microempresario.
EL DATO
En el mercado financiero, los créditos para capital de trabajo superan el 30% de interés, ahora con FAE-Mype y Reactiva Perú, esta tasa estará muy por debajo del promedio histórico.
La realidad de las mypes
En la actual coyuntura, el sector laboral más golpeado es el de la micro y pequeña empresa, que de acuerdo al Ministerio de Trabajo, emplea al 85% de la población económicamente activa del país. Es por eso que el Gobierno dispuso de un programa especial de préstamos para este sector.
Sin embargo, como se puede observar, FAE-Mype no solo cuenta con menos capital disponible para canalizarlo vía créditos frente a Reactiva Perú, sino que sus tasas de interés serán mayores (ver cuadro comparativo).
Además, en el sistema financiero nacional, las microfinancieras que no participarán de Reactiva Perú, son las que conocen mejor a las mypes. Según el BCRP, los bancos destinan créditos mype solo al 11% de su cartera de clientes, mientras que las microfinacieras al 64%. Estas últimas son más flexibles para otorgar créditos, debido a la mayor experiencia que tienen en este sector, a diferencia de los bancos.
CUADRO COMPARATIVO DE PROGRAMAS DE CRÉDITOS
| FAE-MYPE | REACTIVA PERÚ | |
|---|---|---|
| Administrada por | Cofide | Cofide |
| Canalizada por | Microfinancieras | Bancos |
| Patrimonio | S/ 800 millones | S/ 30 mil millones |
| Préstamo mayor | S/ 90 mil | S/ 10 millones |
| Interés | Más de 5%* | Menos de 5%* |
| Periodo de gracia | 12 meses | 12 meses |
| Acceso | Mypes | Mypes Mediana y gran empresa |
| Facilidad de acceso | Mayor | Menor |
Elaboración propia.
*Proyección estimada.